Финансовая пирамида, которую построил Чарльз (Карло) Понци

Статья обновлена: 01.03.2021

Одну из первых финансовых пирамид современности построил в 1919–1920 годах итальянский иммигрант Чарльз Понци. Будущий пирамидостроитель родился в небольшой коммуне Луго (также известной как Луго ди Романья) в провинции Равенна на севере Италии, 3 марта 1982 года. При рождении получил имя Карло Пьетро Джованни Гильермо Тебальдо Понци. Но основатель «схемы Понци» современникам больше известен по имени Чальз Понци.

По сути, схема Понци включает в себя фальшивые инвестиции, при которых ранним инвесторам платят за счет инвестиций более поздних инвесторов, благодаря которым предприятие выглядит законным. Но Понци был далеко не первым и не последним, кто совершил такое мошенничество.

Предшественник финансовой пирамиды Понци.

Несмотря на дурную славу Чарльза Понци, схема, носящая его имя, по всей видимости, была впервые осуществлена мошенницей ​​Сарой Хоу (Sarah Howe) в Бостоне в 1879 году. Она создала Бостонскую женскую депозитную компанию «Женский депозит» (Ladies’ Deposit Company of Boston). Организация работала, как сберегательная касса, и принимала вклады только от незамужних женщин.

Как и в случае с Понци, обещания Хоу о прибыли были колоссальными. Она обещала что средства инвесторов вырастут вдвое всего за девять месяцев. Тогда внимание на растущую пирамиду обратили репортеры Boston Daily Advertiser. Они провели расследование и обнаружил аферу Хоу.

В конце концов ей было предъявлено обвинение, по которому она была признана виновной в совершении преступлений и отсидела три года в тюрьме. После освобождения ей удалось в течение двух лет осуществить идентичную аферу, прежде чем ее снова поймали.

История создания пирамиды Понци.

Но вернемся к молодому Чарльзу. В поисках приключений и заработка он в 1903 году он приехал в Америку, имея в кармане всего 3 $. Не чурался никакой работы. Но его незаурядный ум настойчиво искал своего применения. Перебравшись в Канаду, он устроился клерком в банк. Тот вскоре обанкротился, а Понци обвинили в подлоге и посадили на полтора года в тюрьму. По выходе из тюрьмы он некоторое время рисовал рекламные плакаты. Но вскоре он попался на попытке перевезти через границу нелегалов-итальянцев. И опять тюрьма. На этот раз на 2 года.

В августе 1919 года Понци получил письмо из Италии. Когда он вскрыл его, из конверта выпала маленькая квадратная бумажка — купон Всемирного Почтового Союза, который прикладывался отправителем к письму, чтобы получатель мог обменять его на почтовую марку своей страны и отправить ответ бесплатно. Цена на почтовые купоны была одинаковой в разных странах и зафиксирована в национальных валютах. В Европе после войны произошла девальвация национальных валют, а цены на купоны остались прежними. В Европе такой купон можно было купить за сумму, эквивалентную 1 центу, а в США этот купон можно было обменять на почтовые марки стоимостью 6 центов. Надо было только нанять агентов, которые бы покупали купоны в Европе и отправляли бы их в США. А Понци бы их обналичивал. Однако, выяснилось, что стоимость транспортировки съест всю прибыль. Кроме того, надо продавать огромные объемы почтовых марок, на которые обменивались бы купоны.

Рассказывая о своей идее знакомым он понял, что ничего покупать и продавать не надо. Люди хотели больших и быстрых денег и не вникали в то, откуда возьмутся крупные доходы, очарованные красноречием Чарльза. Идея аферы была проста — пообещать людям баснословные доходы, а выплачивать их за счет новых вкладчиков. А сказку про почтовые купоны рассказывать, чтобы было понятно происхождение этой прибыли.

На взятые в долг 200 долларов, он создал компанию, арендовал комнату под офис и дал объявление в местную бостонскую газету. Так Чарльз Понци начал строить первую в новейшей истории финансовую пирамиду. Фундаментом ее были человеческая жадность и надежда на чудо. Сначала о гениальном финансисте, который не только сам зарабатывает, но и помогает разбогатеть другим, заговорили в итальянском квартале, а потом по всему Бостону. Любому, кто вложит 100 $, он обещал через 45 дней выплатить 150. Начинал в одиночку. Но как только первые инвесторы получили свои невероятные проценты, о гениальном финансисте заговорил весь Бостон. Количество клиентов увеличивалось так быстро, что уже в апреле их обслуживанием занималось 30 служащих.

Новым клиентам Чарльза рассказывал о громадной сети агентов в Европе, занимающихся скупкой купонов, и такой же сети агентов в Америке, продающих почтовые марки, полученные в результате обмена купонов. Никто из вкладчиков и не задумывался, откуда берется такой высокий доход– все хотели одного — мгновенно разбогатеть, ничего не делая. Желающие вложить деньги часами стояли в очередях перед офисами Понци. Наличных денег было, столько, что Чарльз выкупил контрольный пакет одного из бостонских банков, для того, чтобы иметь возможность эффективно управлять денежными потоками.

Он открыл десятки филиалов своей компании по всей стране. Законов, регулирующих подобного рода деятельность в США в то время не было, и власти не знали, что делать с этим массовым психозом. Тем временем Чарльз купил себе шикарный особняк в престижном районе и даже распускал слухи, что хочет стать мэром Бостона. И это при том, что он даже не имел американского гражданства. В июле в офисы Ч. Понци поступало более 1 млн $ в неделю. Всего за 7 месяцев, благодаря своему красноречию и умению манипулировать толпой Понци стал миллионером.

Крах аферы Понци.

Все рухнуло в один из августовских дней, когда один из бывших служащих Понци опубликовал в газете разоблачительную статью, раскрывающую схему мошенничества. Все поняли, что никакой высоко прибыльной торговли купонами не существует. Прокуратура тут же запретила деятельность по приему новых вкладов, а среди вкладчиков началась паника и все ринулись за своими деньгами. Неделю Понци продержался и возвращал вклады, но вскоре, как и следовало ожидать, деньги закончились.

Тут-то широкая публика и узнала о темном прошлом «финансового гения», оказавшегося банальным мошенником. Когда Чарльза Понци арестовали, в ящике письменного стола обнаружили одиноко лежавший почтовый купон, стоимостью 6 центов. Громадные деньги утекли как вода. Понци был осужден. Аферист получил 5 лет тюрьмы в федеральной тюрьме, из которых отсидел только три с половиной. После выхода из тюрьмы продолжил карьеру мошенника, за что был снова посажен.

Будучи депортированным в Италию, он сумел втереться в доверие к Муссолини стать его финансовым советником. Затем представлял итальянскую авиакомпанию в Бразилии. В старости зарабатывал репетиторством. Понци умер в Рио-де-Жанейро, в муках он скончался в благотворительной больнице 18 января 1949 года. Ему было 66 лет. Когда он умер, при нем было всего 75 долларов, которых только-только хватило на похороны.

Общей идеей, привлекающих новых жертв схемы Понци является «иррациональное изобилие». Этот термин популяризовал бывший председатель Федеральной резервной системы Алан Гринспен. Роберт Шиллер, автор книги «Иррациональное изобилие» (Irrational exuberance) писал: «Пузырь, надуваемый вокруг любого актива, — это разновидность естественной „схемы Понци“, при применении которой люди продолжают зарабатывать деньги до тех пор, пока есть новые простофили, готовые включиться в игру. В конце концов количество простофиль, участвующих в этой схеме, заканчивается, и вся конструкция терпит крах».

Иррациональное изобилие не является чем-то новым и, безусловно, было применимо еще во времена тюльпаномании 1600-х годов в Нидерландах, когда спекуляции инвестициями в луковицы тюльпанов  привели к драматическому краху рынка в 1637 году.

Эта история говорит нам о том, что если есть люди, верящие в возможность быстрого обогащения, то всегда найдется обаятельный мошенник, способный пообещать это. Будьте бдительны и благоразумны. Сейчас последователи Чарльза (Карло) Понци стали более изощренными.